铁矿石生产区

Mysteel解读：力拓一季度产销同比下滑 二季度产销仍有增长韧性

澳大利亚铁矿石生产商力拓于北京时间2024年4月17日发布了一季度产销报告 从季报中整理得到，一季度力拓位于澳大利亚以及加拿大两个铁矿产区业务表现有所分化 作为力拓铁矿主产区的澳大利亚皮尔巴拉地区一季度产量为7793.8万吨，同比减少2%，环比减少11%；一季度皮尔巴拉发运量为7803.3万吨，同比减少5%，环比减少10%。

Mysteel解读：淡水河谷一季度铁矿产量创五年同期新高

整体来看，在大量资金支持进行基础设施升级与维护下，VALE一季度铁矿石生产虽受到雨季影响，但整体运营出色，产销实现同比双增其中本季度铁矿石产量达7080万吨，同比增加407万吨（图一），增幅6.1%；铁矿石销量达6383万吨，同比增长817万吨，增幅14.7%（图二）另外，一季度球团总产量为850万吨，同比上涨15万吨，增幅1.8% 二、各矿区季度表现可圈可点 1. 北部系统生产稳定发力 北部系统位于巴西Para州的Carajas地区，是VALE最大的铁矿石产区，包括Serra Norte, Serra Leste矿区和S11D矿区三个采矿综合体，主要产品为卡粉。

Mysteel解读：淡水河谷铁矿产量有望重返全球第一？

具体来看，增量主要来自S11D、Serra Norte、Vargem Grand和Capanema 四个矿区预计未来三年内，这四个矿区合计将为VALE带来约6000万吨的铁矿石产量增量 1、S11D生产区是VALE北部系统Serra Sul采矿综合体的一部分2020年8月，VALE提出Serra Sul 120Mtpy产能增长项目，旨在将S11D的年产能提高2000万吨至1.2亿吨。

Mysteel解读：历年成材冬储与春节后铁矿石市场走势

矿山发运的这种季节性因素，一方面是因为铁矿石主产区在南半球，1季度正好对应南半球的雨季和飓风较为频繁的时期；另一方面是因为矿山在每年第4季度完成年度冲量后，生产节奏也会有所下降如果这种情况在2024年再度出现，则1季度很可能出现需求增加，供给下降的局面，这将导致港口与钢厂的铁矿石库存再度下降到低位 然而，我们也应该看到，2017年、2018年和2021年的1季度，港口库存不仅没有下降，反而继续保持增加的状态。

铁矿石明年供需基本面趋于宽松

迈克菲项目为阿特拉斯与汉考克集团共同开发的铁矿石开采项目此前项目预计于2023年年中开始投产，但审批延迟导致项目未成功落地，据其最新报告披露，项目审批有望于12月重新启动，后续项目进展有待持续跟踪从产量来看，澳大利亚矿产资源生产目标整体下调35万吨，其中，伊尔冈产区产量目标上调90万吨，皮尔巴拉产区下调125万吨吉布森山铁矿新财年销量目标上调55万吨，主因为破碎产能的进一步上升 巴西其他矿山新增产能550万吨，主要投产时间主要集中在下半年，其中安赛乐米塔尔旗下蓝塞拉矿山（Serra Azul）预计于明年二季度正式投产，届时将带来直接还原球团矿450万吨新产能；CSN预计于明年四季度投产精粉项目，提升精粉产能100万吨。

Mysteel指数评述：大宗工业原材料、能源及农产品价格周报 （12月4日-12月8日）

1）发改委表示，宏观政策仍有较大空间，将为驾驭各种复杂困难局面打下坚实基础；有信心、更有能力实现长期稳定发展，宏观预期好转2）焦炭开启第三轮提涨，铁矿石高位运行，成本端偏强3）目前螺纹钢产量连续两周增加，库存拐点已现，价格涨幅不及板材 农产品方面：农产品价格涨跌互现本周部分棉纱工厂出货稍有加快，纱厂开机率稍有提高，棉花市场现货价格小幅上涨；连粕期价M01走势偏强，豆粕市场现货价格止跌上涨；本周山东马铃薯各产区春季货源客商需求依旧清淡，其他产区库内货源充足且价格较低，价格下滑；鸡苗、生猪、鸡蛋等农产品价格小幅下滑。

乌克兰钢铁业重建计划艰难中前行

2023年3月份，在乌克兰开展铁矿石开采业务的费热克斯颇公司（Ferrexpo）的第二条球团矿生产线投产目前该公司总共有4条球团矿生产线在产，产能利用率基本达到50% 钢铁主产区企业依旧面临重重风险 就目前情况而言，在乌克兰的扎波罗日、克里沃罗格、尼科波尔、第聂伯罗、卡米安斯克等钢铁主产区，仍有钢铁企业面临着生产设施和能源基础设施被毁、物流中断等风险。

广发期货：铁矿石维持宽幅震荡走势

10月累计生铁产量74475万吨，同比+1785.8万吨；10月累计粗钢产量87470万吨，同比+1413.10万吨【供给】四大矿山全年产销目标来看，淡水河谷维持不变；力拓2023年发运目标维持不变，但2024年发运目标上调200-300万吨至3.23-3.38亿吨必和必拓上调产量目标500-550万吨（西澳产区上调400万吨，Samarco上调100-150万吨）；FMG发运目标上调500万吨进口矿来看，10月铁矿石累计进口量97584.2万吨，同比+5842.2万吨；国产矿来看，10月国产原矿累计产量82575.8万吨，同比+1589.20万吨。

Mysteel解读：淡水河谷——助力钢铁行业脱碳 三季度产品质量持续升级

据Mysteel发运数据统计，该港口三季度铁矿石出口量环比上升1059万吨至4816万吨 2．东南部及南部系统产品替代工作持续升级 东南部系统位于Minas Gerais州，分为Itabira，Minas Centrais和Mariana三大综合生产区，同样位于该州的南部系统是由Paraopeba和Vargem Grande两大综合矿区组成，以上两大系统的铁矿石产品品位均在35-60%之间，是Vale球团产品的主产区，三季度两大系统总产量为3858.7万吨，占总产量44%，球团产量为551万吨，占球团总产量84%。

河北省小型铁矿石生产企业生产现状调研报告

即便经过论证，认为河北省必须提高铁矿石生产企业的规模标准，也应周密考虑，比较更多解决方案，从中择优例如，可以采取“老矿老办法、新矿新办法”的做法，对新项目采取30万吨/年的规模限制，但不阻碍已经通过旧标准的企业继续生产；对已经按要求整改到位的企业，可以给予一定的扩产期限；或给出合理的整合方案，给市场参与下的铁矿石生产区域集中度提高以政策路径；或可以对已经落实安全要求的矿山，必须关停的，给予一定补偿。

萍安钢铁2023年上半年实现销售收入110.2亿元

在原料采购方面，完成2023年度进口铁矿石物流运输招标，降低采购物流成本上千万元在销售服务方面，进一步强化服务意识，深入开拓市场，上半年产销率达100.38% 另外，2023年以来，萍安钢铁大力推进全工序超低排放改造，加快有组织排放、无组织排放治理步伐其中2022年10月开始实施的萍安钢铁安源生产区轧钢加热炉烟气超低排放改造项目，是我国南方首个轧钢加热炉烟气超低排放治理项目，克服去年新冠疫情等影响，于今年2月份提前完工；今年4月份，江西省首个高炉热风炉烟气超低排放项目——安源炼铁厂高炉热风炉烟气超低排放改造项目顺利完工；6月份，萍安钢铁安源生产区燃气发电锅炉烟气超低排放改造工程正式投入运行。

Mysteel解读：淡水河谷——2023 二季度矿区设备不断升级 多矿区产量创同期新高

据Mysteel发运数据统计，该港口二季度铁矿石出口量环比上升695万吨至3757万吨（图三） 矿区设备持续升级助力东南部及南部系统产量稳步提升 东南部系统位于Minas Gerais州，分为Itabira，Minas Centrais和Mariana三大综合生产区，同样位于该州的南部系统是由Paraopeba和Vargem Grande两大综合矿区组成，以上两大系统的铁矿石产品品位均在35-60%之间，是Vale球团产品的主产区，二季度两大系统共生产球团量为583.3万吨，占球团总产量的64%，而粉矿产量为3858.7万吨，占粉矿总产量的49%。

年中盘点：2023年上半年铁矿石大事记

4月9日：强热带气旋Ilsa开始袭击澳大利亚北部，并从铁矿石主产区西皮尔巴拉地区登陆Ilsa的来袭主要影响三大主要港口Hedland港、Walcott港和Dampier港的运营Ilsa登陆期间，Hedland港所有码头宣布4月12日-14日清港2.5天，铁矿石发运暂停2天，15日开始恢复运营，16日发运量创近3年新高241万吨，期间影响发运量约450万吨；Walcott港所有码头4月11日-14清港4天，铁矿石发运暂停4天，4月15日开始恢复，16日恢复至正常水平，影响发运量约230万吨；而Dampier港正常运营，期间铁矿石正常发运. 4月11日：神户制钢和贸易公司三井物产正计划在阿曼建造一座工厂生产直接还原铁，并于4月9日与阿曼相关部门签署谅解备忘录，以确保该项目选址。

对话力拓铁矿CEO：将通过必要的投资为中国提供稳定可持续的铁矿石供应

宝瑞吉合资项目是原宝钢集团与力拓旗下的哈默斯利控股公司在西澳大利亚皮尔巴拉地区合资开发的铁矿石项目就该项目，宝武和力拓还达成一项铁矿石采购协议，合作期内宝武将按照46%的权益比例采购力拓总量1.26亿吨的铁矿石产品，每年约采购1150万吨 乔德告诉记者，西坡项目有助于支撑力拓皮尔巴拉混合矿的未来生产，其销售既有长协合同和短期合同，也会向现货市场上投放一定数量来保证市场的流动性 罗德岭铁矿将成为力拓的未来主力产区 在此次专访中，乔德重点介绍了力拓正在建设的罗德岭铁矿石项目（RhodesRidge）。

Mysteel解读：澳大利亚飓风影响铁矿石短期发运节奏，中长期供应并无影响

上周澳大利亚新一轮飓风来袭，铁矿石乐观情绪再次被点燃，铁矿石价格也从低位反弹约30元/吨飓风是否会对铁矿石供应产生实质性的影响？为此，笔者梳理了近5年澳大利亚飓风袭击史和三大港口运营情况，具体分析飓风对铁矿石供应和发运节奏的影响 本次强热带气旋Ilsa 4月9日开始袭击澳大利亚北部，并从铁矿石主产区西皮尔巴拉地区登陆。

Mysteel解读：淡水河谷——2023一季度生产边际改善

此外，其东南部系统位于Minas Gerais州，分为Itabira（由两个矿区和两个主要选矿厂组成），Minas Centrais（由三个矿和三个主要选矿厂和一个二级选矿厂组成）和Mariana（由三个矿区和四个主要选矿厂组成）三大综合生产区，其产出的铁矿石品味在35-60%之间。

Mysteel解读：淡水河谷——2022铁矿全年产销解读

下面详细来看一下各系统年度生产表现： 北部系统：位于巴西Para州的Carajas地区， 是VALE最大的铁矿石产区，其产出的铁矿石品位可达67%北部系统共包括Serra Norte, Serra Leste矿区和S11D矿区三个采矿综合体其四季度产量同、环比下降主要受Serra Norte矿区许可证审批程序较慢，原矿产量出现大幅度下滑所导致，与此同时该矿区于10月、11月进行运输带维修降低其生产效率。

施兵：宝武资源开创了铁矿石和球团产品环境声明的先河

“今天，在中国钢铁协会EPD平台上，宝武资源将率先在国际公认的EPD平台上，首次发布铁矿石及球团产品EPD报告”1月11日，宝武资源党委书记、董事长施兵在铁矿石EPD首发暨钢铁EPD集中发布仪式上表示 施兵介绍，2022年初，宝武资源就启动了铁矿石EPD报告及熔剂矿EPD报告的编制工作此次发布的6份报告涵盖了公司旗下全部铁矿石生产区域，包括武钢资源、马钢矿业、八钢矿业、梅山矿业、昆钢矿业、重钢矿业。

Mysteel周报：临近年关花生需求略有好转（1.5-1.12）

本周国内花生价格平稳偏强运行截止至2023年1月12日，全国通货米均价为10680元/吨临近春节市场采购意愿有所增加，河北大花生产区、河南东北部分白沙产区走货略有好转，产区收尾阶段贸易商多清库存为主，贸易商挺价意愿明显，部分地区价格表现坚挺油厂方面，原料到货零星，费县中粮到货维持300吨左右预计下周花生价格延续震荡偏强运行 详情请点击： 花生产业周度报告（2022.1.5-1.12）.pdf 2022大宗商品年报出炉在即！欢迎抢鲜品读！ 报告聚焦钢材、煤焦、铁矿石、不锈钢新材料、铁合金、废钢、有色金属、建筑材料、农产品等9大品种，由上海钢联100多位资深分析师倾力打造，深度剖析100余条细分产业链长周期数据，囊括行业热点、宏观政策等全方位解读，涵盖价格价差、成本利润、产能产量、库存、资源流向、区域供需平衡、市场竞争格局等基本面分析…… 点击链接了解更多：点击查看 。

Mysteel周报：花生价格趋稳运行 油厂陆续停收（12.29-1.5）

本周国内花生价格平稳偏弱运行截止至2022年1月5日，全国通货米均价为10680元/吨，较上周上涨20元/吨上周产区价格降至低位，临近春节市场采购意愿有所增加，产区整体上货量偏少，贸易商挺价心理明显油料花生继续承压，油厂收购进入年前尾声，部分工厂下调收购价格预计下周花生价格延续弱势震荡运行 详情请点击： 花生产业周度报告（2022.12.29-1.5）.pdf 2022大宗商品年报出炉在即！欢迎抢鲜品读！ 报告聚焦钢材、煤焦、铁矿石、不锈钢新材料、铁合金、废钢、有色金属、建筑材料、农产品等9大品种，由上海钢联100多位资深分析师倾力打造，深度剖析100余条细分产业链长周期数据，囊括行业热点、宏观政策等全方位解读，涵盖价格价差、成本利润、产能产量、库存、资源流向、区域供需平衡、市场竞争格局等基本面分析…… 点击链接了解更多：点击查看 。