澳洲动力煤发展

Mysteel：2023新春团拜会——煤焦邢台站

海外整体成交较好，美国等货源价格高位，倒挂情况影响进口利润，贸易商积极性不高海外动力煤、喷吹煤价格和需求高位，导致碳元素结构变化从而使得煤种资源被重新分配澳洲、加拿大矿山及天气等影响，给全球炼焦煤供应端带来扰动，造成国内可供进口资源被分流季节性因素如冰冻进一步影响俄罗斯的运力通畅情况，造成集港困难 接下来，由旭阳集团市场管理部总经理王汉双发表了2023年焦化企业经营风险管理与发展策略的主体演讲，演讲从1.中国焦炭市场供需基本格局2.中国焦化产能变化分析3.2023年焦炭市场展望4.焦化企业风险管理5.如何破局进行详细阐述。

【浙江蒙兴能源】节后动力煤供需格局宽松 警惕不可抗力因素对供需扰动的影响

23年始争取实现“双5”目标，政策、居民消费及出口拉动国内经济发展，预估制造业PMI指数基于22年低基数情况下逐渐回归荣枯线以上但外围存在衰退风险可能对冲国内拉动经济政策的部分效果，建材、冶金、化工等非电终端需求存在不确定性节后需求呈现强季节性特征，Q1表现相对弱势 进口：目前华能等国企点对点对接澳洲矿山，2月陆续到港高卡动力煤，将对国内高卡动力煤形成一定冲击，内贸低中高卡价格将继续收缩。

Mysteel盘点：港口进口炼焦煤市场成交低迷 高报价煤种有所回调

【进口煤炭】28日海外炼焦煤市场稳中向好发展自2022年5月1日至2023年3月31日，对煤炭实施税率为零的进口暂定税率2018年-2021年我国分别进口量为2.8亿吨、2.99亿吨、3亿以及3.2亿吨，其中动力煤占比81%、炼焦煤占比17.1%我国煤炭主要进口国主要以澳大利亚、俄罗斯、蒙古国，印尼、美国、加拿大为主，除澳洲和印尼关税为0外，其他国家分煤种进口关税在3-6%不等。

Mysteel动力煤月报：产地增产预期加磅 7月动力煤价将理性回归

进入六月，受日韩及中国台湾用煤需求带动进口动力煤价格持续上涨，截止今日澳洲Q5500动力煤FOB价已涨至73.5美元/吨，印尼Q3800FOB价已涨至小船65.5美元/吨当前由于进口印尼煤资源有限且下游需求不断，短期内进口印尼煤价格易涨难跌 六、总结 综上，受高温天气和经济形势向好发展带动，用电需求持续增加，叠加煤矿事故及安全检查影响，产地安监和环保检查干预密集，六月动力煤价格高位震荡。

Mysteel煤焦部&Mysteel空间数据：印度表现超乎预期 澳煤发运环比上涨12%

Mysteel空间数据显示，本期（2021/5/17-2021/5/23）澳大利亚七大主要港口煤炭发运量共计649.6万吨，环比上涨12.3% 图一：澳洲煤炭周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图二：澳洲动力煤周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图三：澳洲煤炭主要港口周度发货（5.17-5.23） 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 本期发往日本的澳洲焦煤达到2021年新高，在焦煤需求的支撑下，发往日本的澳煤环比上涨56.2%；5月6日，国家发展改革委发表关于无限期暂停中澳战略经济对话机制下一切活动的声明；碳中和背景下，韩国政府鼓励国有电厂主动减少燃煤发电，预计将有2GW的发电量下线；由于疫情，印度电厂对煤炭需求有所减弱，但在高利润刺激下，印度钢厂对焦煤需求却依旧维持强势；越南的煤炭需求前景依然坚挺。

Mysteel煤焦部&Mysteel空间数据：澳煤发运环比下降8%

Mysteel空间数据显示，本期（2021/5/10-2021/5/16）澳大利亚七大主要港口煤炭发运量共计578.3万吨，环比下降8.1% 图一：澳洲煤炭周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图二：澳洲动力煤周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图三：澳洲煤炭主要港口周度发货（5.10-5.16） 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 日本一季度GDP同比减少5.1%，东京和大阪疫情虽得到控制，但感染人数依旧在增长，本期发往日本的澳煤环比下降22.5%；5月6日，国家发展改革委发表关于无限期暂停中澳战略经济对话机制下一切活动的声明；韩国夏季燃煤补库需求显现，预计动力煤进口短期维持强势；由于疫情，多家印度水泥厂要求供应商推迟两个月发运煤炭，不过在高利润刺激下，印度钢厂对焦煤需求依旧维持强势；越南的煤炭需求前景依然坚挺。

Mysteel煤焦部&Mysteel空间数据：澳煤发运环比持平

Mysteel空间数据显示，本期（2021/5/3-2021/5/9）澳大利亚七大主要港口煤炭发运量共计637.5万吨，环比持平 图一：澳洲煤炭周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图二：澳洲动力煤周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图三：澳洲煤炭主要港口周度发货（5.3-5.9） 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 日本宣布第三次紧急状态从4月25日开始，预计将至少延续至5月11日，本期发往日本的澳煤环比下降9.9%；5月6日，国家发展改革委发表关于无限期暂停中澳战略经济对话机制下一切活动的声明；韩国夏季燃煤补库需求显现，预计动力煤进口短期维持强势；印度多家钢厂由于缺氧宣布减产，其焦煤需求前景暗淡；越南的煤炭需求前景依然坚挺。

Mysteel煤焦部&Mysteel空间数据：澳煤发运持续下行

Mysteel空间数据显示，本期（2021/4/26-2021/5/2）澳大利亚七大主要港口煤炭发运量共计637.5万吨，环比下降8.7%印度爆发第二波疫情，后期澳煤发运形势不容乐观 图一：澳洲煤炭周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图二：澳洲动力煤周度发货量 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 图三：澳洲煤炭主要港口周度发货（4.26-5.2） 信息来源：钢联空间数据 钢联煤焦 日本宣布再次宣布进入紧急状态，预计将至少延续至5月11日，本期发往日本的澳煤环比下降56.1%；5月6日，国家发展改革委发表关于无限期暂停中澳战略经济对话机制下一切活动的声明；韩国宣布在2050年实现碳中和目标，并督促韩国电力公司自愿减少煤炭消耗，与此同时，韩国气温较往年偏高，预计后期韩国动力煤进口量会继续减少；印度疫情暂未改善，预计其对煤炭需求的影响将在后期显现；越南的煤炭需求前景依然坚挺。

无限期暂停中澳战略经济对话对锂盐市场后市影响

发改委决定，自2021年5月6日起，无限期暂停国家发展改革委与澳联邦政府相关部门共同牵头的中澳战略经济对话机制下一切活动 中澳暂停经济对话，可能造成锂矿从澳洲进口部分关停，大麦从澳洲进口全部关停，铁矿石从澳洲进口部分转移，动力煤从澳洲进口全部关停，龙虾红酒澳洲进口全部转移，移民买房旅游全部关停 为此隆众特意采访了几位业内人员四川某大厂企业人员告知“目前并没有听到任何相关信息，市场影响短期是无法预估的，国内锂精矿基本依赖于进口，澳大利亚的占比是最大的，真的关停后期的话影响会很大”，江西某大厂人士告知“公司并未就此事件开会讨论，个人观点来看的话，之前签订的项目应该会正常进行，后期未生效的合同可能面临终止，后续需要持续关注”。

鸡蛋再触涨停 黑色系回落动力煤跌停

铁矿石方面，在交易所一系列限制政策之后，周五晚大商所发布公告，就铁矿石动态调整品牌升贴水及增加可交割品牌公开征求意见，市场人士认为，此方案执行后将扩大铁矿石期货可供交割品范围并使铁矿石期现市场更为紧密地结合，在一定程度上抑制期价脱离供需上涨而煤炭方面，据媒体消息，12日上午，国家发展改革委召集十家电力企业召开座谈会，会议要求电力企业煤炭采购价格不得超过640元/吨；电厂进口煤（除澳洲）采购全面放开，不得限制通关，这导致动力煤期价下挫并带动煤炭相关商品。

4日全球煤炭快讯：印度第三季度煤炭进口量回升 10月份澳大利亚动力煤出口量反弹

10月份，澳大利亚出口到中国的动力煤，环比上涨30%，但同比下降60%1-10月，澳大利亚出口了3430万吨动力煤到中国，同比下降19% 10月份澳大利亚对印度的出口量从9月高点下降，但同比仍增长64万吨9-10月的强劲出口推动1-10月印度澳煤进口量同比增长59% 信息来源：coalshastra 澳洲钢厂支持South 32煤矿扩建 据报道，澳大利亚钢铁制造企业Bluescope对于目前正处于讨论阶段的South 32公司一煤矿扩建工程表示强烈支持，称该煤矿的扩建对Bluescope的发展至关重要。

23日全球煤炭快讯：疫情下兖煤澳洲简化运营 澳洲新希望报告年度经营亏损

疫情下兖煤澳洲简化运营 兖煤澳洲正在密切关注国际煤炭市场的发展，以便更好地评估其业务在以后将受到怎样的影响 由于疫情带来的不确定性，该公司已决定将所有非必要的资本支出推迟到2021年 兖煤澳洲表示，疫情对动力煤和炼焦煤的需求都产生了负面影响，但煤炭价格在2020年后半年末将趋于稳定。

10日全球煤炭快讯：嘉能可计划延长南美煤矿关停时间 澳洲基金会削减动力煤投资组合

信息来源：Mining Weekly 澳洲基金会削减动力煤投资组合 据报道，澳大利亚第二大退休基金First State Super近日决定，为实现自己追随国际同行脚步而许下的应对气候变化危机承诺，基金会计划在十年内削减近一半涉及动力煤的投资组合 First State Super基金表示，基金会将迎合澳大利亚的经济发展趋势，到2030年将减少45%因其带来的温室气体排放，并且这一目标还会应用到其它投资组合。

Mysteel快讯：环保压力下澳洲优质煤炭依然受宠

近日澳洲矿业巨头怀特黑文公司发布一份报告称，尽管当前世界正逐步向低碳社会转变，但澳洲煤炭凭借其优质高热值特性仍将长期受市场追捧，这是其它地区煤炭所无法比拟的 本周三，怀特黑文公司提出观点，反驳广为世界所认可的全球气候变化对煤炭行业所带来的风险，成为第一家主动发表独立观点的煤炭专营公司怀特黑文表示，在一系列环境政策冲击下，公司依然能够逆境发展 在新发布的可持续发展报告中，怀特黑文提到，全球广泛发起的阻止气候变暖的背景下，未来20年世界动力煤消耗规模将下降4.5%，但澳洲煤炭却可避免遭受波及，因为广大亚洲发展中国家需要寻求高热值、低灰、低硫的优质煤炭，而澳洲煤炭恰恰符合以上全部要求。

Mysteel 快讯：澳大利亚将印度定位为最具潜力煤炭市场

在印度致力于脱贫发展的道路上，澳洲已经成为印度强大而可靠的能源合作伙伴 卡纳万表示，该报告发现印度的煤炭消费量可能会在未来十年内持续增长，以满足印度日益增长的能源需求印度是一个大型煤炭生产国，其国内产量正在增长澳大利亚煤炭是印度煤炭的完美补充，而不是替代品高质量的澳煤与印度煤混合，会带来更好的结果 随着印度钢铁行业的发展，印度有望加大对澳洲冶金煤的进口 卡纳万补充道，如果能够将对印度动力煤出口量增加到澳煤在中国市场的份额 - 仅略低于进口量的25％ - 澳洲可以再出口3700万吨高热量低灰分动力煤。

Mysteel快讯：环保压力下必和必拓考虑从煤炭业务中抽身

截至6月底，必和必拓2019财年动力煤产量为2700万吨，同比下降6% 必和必拓预计，到2020财年结束，公司动力煤产量将萎缩13%，进一步凸显煤炭业务的收缩据知情人士透露，如果此时有买家愿意收购这两座矿山，只要出价合理，必和必拓将会认真考虑澳洲媒体称，英美资源集团和澳洲兖矿集团可能对亚瑟山矿有一定兴趣 不过，必和必拓的炼焦煤业务预计将会得到保留 对于今后的发展战略，必和必拓表示，随着电动汽车行业的发展，铜矿和镍矿将成为公司重点发展的对象。

【参考】2016年上半年全国煤炭运行情况分析

澳洲方面，5月份，澳洲纽卡斯尔港出口煤炭937万吨，其中出口动力煤797万吨，出口炼焦煤140万吨5月纽卡斯尔港出口至中国煤炭160万吨，环比增长21%，出口至日本煤炭438万吨，环比下降4%，出口至韩国煤炭93万吨，环比增长11%印尼方面，进入6月，印尼市场受降雨天气影响，煤炭产量有所减少，同时叠加印尼斋月放假，煤供应依旧紧缺，矿方报价稳中有涨近日，印尼国家电力公司呼吁印尼发展核电，由于核电生产成本较低，印尼国家电力公司一直对建设核电站充满兴趣，但目前在印尼使用核能源尚属有争议的问题。

下游需求低迷 焦炭小幅下跌

据我的钢铁网监测：（1）东北地区自5月1日起炼焦煤普涨50元/吨，其原因有两点，第一是天气原因，东北冬季时动力煤比炼焦煤有市场，但正值春夏交替，动力煤维持低位，炼焦煤发展势头良好（2）从国际角度来看，澳洲风景煤离岸价格这几日则一直下跌，目前风景煤澳洲离岸价格95.5美元/吨，印度的接收价格保持与澳洲离岸的同步伐 12日J1609合约震荡回落，终盘报收913.5元/吨，跌16.5元/吨，持仓量为223834，日减仓7216。

下游需求低迷 焦煤微幅下跌

据我的钢铁网监测：（1）东北地区自5月1日起炼焦煤普涨50元/吨，其原因有两点，第一是天气原因，东北冬季时动力煤比炼焦煤有市场，但正值春夏交替，动力煤维持低位，炼焦煤发展势头良好（2）从国际角度来看，澳洲风景煤离岸价格这几日则一直下跌，目前风景煤澳洲离岸价格95.5美元/吨，印度的接收价格保持与澳洲离岸的同步伐 12日JM1609合约尾盘下行，终盘报收684元/吨，跌6.5元/吨，持仓量为242230，日增仓3518。

澳联邦银行：自贸协定对澳动力煤出口总体利好

“换而言之，澳大利亚将增加对中国的煤炭出口，中国的煤炭产量将下降，其它国家向中国的煤炭出口量也将下滑，中国采购澳洲煤的价格也会下降，”Dhar称 1-4月，中国进口澳洲动力煤同比下滑43.7%，表明中国能源密集行业疲软，Dhar称 “中国经济增长放缓，发电量增速放缓，中国发展重心从重工业转移，调整能源结构等都在影响中国的动力煤需求，”该报告称。