澳洲煤炭发展

Mysteel：开年澳煤进口激增为那般？——进口澳炼焦煤竞争力逐年下降

中长期看，海外市场的钢铁需求将有效支撑澳洲炼焦煤的强势，并且在优质资源越来越稀缺的背景下，澳洲炼焦煤价格依然具备较强韧性 澳煤始终作为我国炼焦煤进口的边际供应窗口，阶段性的进口增减波动受到国内钢铁市场需求与煤矿生产情况、蒙古与俄罗斯等其他主要进口国竞争、海外钢铁市场发展，以及澳洲煤炭自身生产情况的影响在2020年后我国逐渐形成“蒙煤+俄煤”的新型炼焦煤进口格局下，澳煤进口竞争力逐年下降的趋势难以改变。

国海良时期货：中国钢材抢占国际市场

2023年，澳洲焦煤重返中国市场，然而，澳煤进口价格始终因国际需求旺盛而保持强势进口价格倒挂导致澳煤难以进入中国市场，而蒙煤以其低硫低灰易洗选的特点，成为国内焦化厂的首选我国虽为煤炭大国，但优质主焦煤随着钢铁工业的发展越来越成为稀缺品，进口优质炼焦煤将长期成为我国炼焦煤的重要补充，从近年来炼焦煤洗选率的不断降低亦可见其稀缺性的抬升 2020年以前，我国炼焦煤洗选率维持在0.4左右，即10吨原煤约可洗选4吨炼焦精煤。

Mysteel：进口关税恢复后 对进口动力煤市场影响简析

事件：2022年4月28日国务院关税税则委员会发布通知：为加强能源供应保障，推进高质量发展，国务院关税税则委员会按程序决定，自2022年5月1日至2023年3月31日，对煤炭实施税率为零的进口暂定税率今年3月份在召开国务院常务会议中，决定今年年底前继续对煤炭进口实施零税率 2023年12月29日根据国家有关部门发布的相关公告，自2024年1月1日起，我国对部分商品的进出口关税进行调整，最惠国税率无烟煤3%，炼焦煤3%，其他烟煤6%；根据自贸协定，澳洲、东盟等地继续实行0关税。

Mysteel：海运焦煤被动逆向选择，关税增加背景下利润承压

在成本方面，2022年4月28日国务院关税税则委员会发布通知：为加强能源供应保障，推进高质量发展，国务院关税税则委员会按程序决定，自2022年5月1日至2023年3月31日，对煤炭实施税率为零的进口暂定税率今年3月份在召开国务院常务会议中，决定今年年底前继续对煤炭进口实施零税率 根据2023年12月29日根据国家有关部门发布的相关公告，自2024年1月1日起，我国对部分商品的进出口关税进行调整，最惠国税率无烟煤3%，炼焦煤3%，其他烟煤6%；根据自贸协定，澳洲、东盟等地继续实行零关税。

280万吨，兖煤澳洲签订中国内地大单

11月6日，山东能源营贸煤炭市场秋季论坛暨兖煤澳洲与海螺水泥2024年度进口煤炭长协合同签订仪式在上海举行此次签订的煤炭合同总量为280万吨是近年来兖煤澳洲向中国内地销售最大长协合同 自2019年双方合作以来，不断提升在贸易量、贸易模式海内外工厂需求、结算等方面的合作层次在澳洲煤销售方面取得了令人瞩目的成果，走出一条融合、创新共享、双赢的合作发展之路 在此次合作中，营贸公司中垠物产积极对接、协调，兖煤澳洲公司与海螺水泥组织、安排会议、会谈，促成双方澳洲煤长协合同的签订。

2023（第十二届）中国煤焦钢产业大会暨中国钢铁原燃料产业（衍生品）大会钢铁燃料论坛圆满落幕

（A. 国际局势；B. 物流先天优势；C. 产品资源特性和可选择性）；具备性价比优势的情况下，澳洲煤2024年可能增量，但同时需要关注蒙煤的价格和供应伴随焦炭产能置换和升级，2022年和2023年总的焦炭净新增量为1,893万吨对焦煤的需求持续增加的市场观点并在最后对俄罗斯埃尔西ELSI煤炭集团——上海埃尔西公司情况及主要产品做出详尽介绍 山东港口日照港集团有限公司客户服务中心副经理纪君尚先生从山东港口日照港概况、主营货种介绍等两方面进行介绍，并将依托中国国家战略支撑，借助日照港的区位优势，用最优质的服务，推动与广大客户开展更深入、更广泛、更全面的合作！ 旭阳营销有限公司总经理/旭阳供应链管理有限公司董事长、总经理陈志胜先生首先从中国焦炭供需角度、全球焦炭供需及贸易情况角度进行中国焦炭进出口现状分析，其次从未来海外焦炭的需求情况、未来海外碳元素主要需求国情况对中国焦炭进出口发展趋势展望，最后总计认为中国焦炭出口在全国整体需求中占比较低，但属于对需求的边际贡献，中国焦炭成本低，相对价格属于洼地，仍具有出口优势。

Mysteel: 澳大利亚煤矿调研活动报告

未来主要销往印度、中国、东南亚市场，其中印度市场是主要的发展方向 综合来看，自年初以来，澳大利亚远期价格重心震荡下移，一线远期资源FOB价格自高点390美金跌至232美金，累计跌幅158美金，折合人民币跌幅达1232元/吨，跌幅远超我国产地同品质煤种价格随着澳大利亚煤炭价格优势逐步显现，实际市场可对接到资源有限，原因一方面是在禁运后，澳洲部分资源流向中断，矿方在国际市场积极寻找其他买家，叠加受国际政治局势变动，贸易格局重构，目前流向基本确定；另一方面，我国炼焦煤市场价格不断下跌，在澳洲寻找低价资源，而澳洲成本抬升，且量多以锁定。

2022年山东能源集团完成煤炭产量2.65亿吨

变革发展方式，聚焦管理提效、资产提质，开展出僵治亏、存量资产盘活、两金清理、非主业清理等攻坚行动发挥资本证券化“聚变效应”，资产证券化率由联合重组时的36%提高至60%大力实施国际化发展战略，持续提升全球产业布局能力，兖煤澳洲公司成为澳大利亚最大的专营煤炭生产商变革生产模式，对矿井实施三类分级管理，加快优势矿井产能释放，核增产能退出灾害严重、资源枯竭、安全管控难度大的采区先后投入200多亿元对煤矿系统实施装备改造升级，开采效率提升50%以上。

兖矿能源集团股份有限公司确认参加Mysteel 2023年第五届华东地区煤焦钢暨进出口市场研讨会

公司成立于1997年，由原兖矿集团有限公司（目前已更名为山东能源集团有限公司）独家发起设立，公司总股本48.74亿股，其中山东能源集团有限公司占公司总股本的55.76%1998年，公司在纽约、香港、上海联合上市；控股子公司兖煤澳洲公司分别于2012年和2018年在澳洲和香港两地上市，是中国唯一一家拥有境内外四地上市平台的煤炭企业经过多年发展，兖矿能源发展区域由山东扩展至陕西、山西、内蒙古、澳大利亚和加拿大，初步建成山东、陕蒙、澳洲“三大基地”。

Mysteel晚餐：唐山钢坯下调50，铁矿石到港量续降

澳洲发运量1778.0万吨，环比减少29.9万吨，其中澳洲发往中国的量1497.4万吨，环比减少38.4万吨详情>> ◎2022年，面对复杂严峻的国际能源形势，国家发展改革委会同有关方面认真贯彻落实党中央、国务院决策部署，立足以煤为主的基本国情，创新煤炭价格区间调控机制，加强预期管理，抓好政策落地，实现了国内煤炭价格持续平稳运行，价格水平和波动幅度均明显低于国际市场。

Mysteel日报：黑色系燃料价格涨跌互现

【进口煤炭】21日海运炼焦煤市场偏强运行远期海外炼焦煤PLV低挥发FOB报256.5美金/吨，日环比上涨6美金/吨冬季补库预期在即，终端企业有备库行为，市场需求稍有回暖另外，澳洲市场某终端企业255美金/吨成交7.5万吨贡耶拉，拉动远期海运炼焦煤市场整体向好发展 港口进口炼焦煤方面，铁水产量延续攀升，终端企业补库需求不减，叠加港口部分资源依旧紧缺，市场询盘问价声音渐浓，对炼焦煤市场支撑力度较强。

Mysteel盘点：远期海运炼焦煤一改弱势 FOB日环比上涨6美金/吨

【进口煤炭】21日海运炼焦煤市场偏强运行远期海外炼焦煤PLV低挥发FOB报256.5美金/吨，日环比上涨6美金/吨冬季补库预期在即，终端企业有备库行为，市场需求稍有回暖另外，澳洲市场某终端企业255美金/吨成交7.5万吨贡耶拉，拉动远期海运炼焦煤市场整体向好发展 港口进口炼焦煤方面，铁水产量延续攀升，终端企业补库需求不减，叠加港口部分资源依旧紧缺，市场询盘问价声音渐浓，对炼焦煤市场支撑力度较强。

快讯：澳洲兖煤将更多煤炭售往欧洲市场

该公司目前没有增加煤炭出口量的潜在能力，因为7月份新南威尔士州的猎人谷的异常降雨量造成了严重的洪水该公司在新南威尔士州的所有露天矿仍然有多余的水，并且达到或超过了储水能力如果拉尼娜天气按预期发展，并且异常降雨量在第三年持续，该公司的煤炭生产在2023年将继续受到限制 澳洲兖煤上个月将2022年的煤炭产量指引从3500万-3800万吨下调至3100万-3300万吨，并提高了洪水、疫情缺勤、非计划性维修和矿山计划修订方面的成本目标。

Mysteel早报：美联储本周加息75个基点概率预计超90% 预计今日焊管市场价格趋弱调整

需求端看，近期部分省份已经开始部署2022年粗钢产量压减工作，加之部分短流程产能因亏损而关停，对铁矿石需求和价格形成压制从供给端来看，焦煤焦炭方面，供需紧张局面趋于缓解，且政策层面明确2022年5月1日开始对煤炭实施税率为零的进口暂定税率，预计前期高价难以持续；铁矿石方面，巴西和澳洲供给仍有增量，印度、南非、智利等增长潜力巨大因此，总体来看，未来供需格局或不支持原燃料价格继续大幅上涨 3、钢管视点 国家发展改革委公布的数字显示，2021年，全国粗钢产量103279万吨，同比下降3%，而2020年同比上年增长5.2%。

兖煤澳大利亚复牌低开6%，大股东增持可能导致退市

其中，兖矿能源作为兖煤澳洲的主要股东，持股比例为62.26% 兖矿能源称，煤炭产业是公司长期战略发展的重要组成通过提高在兖煤澳洲的持股比例，有助于兖矿能源进一步加强资源整合、增强资产协同，提升核心竞争能力及抗风险能力，兖矿能源股东所享有的权益煤炭资源储量、产量和经济利益也将相应增加 增厚兖矿能源业绩兖煤澳大利亚的中大型股东可能偏好该方案 中信证券研报指出，这一运作方式或有效降低监管及交易成本，同时又能实现一定比例的增持。

兖矿能源拟发行H股可转换债券，溢价增持兖煤澳大利亚

截止目前，兖矿能源持有兖煤澳洲的62.26%股份 对于此次增持兖煤澳洲，兖矿能源解释称，此举将提高在兖煤澳洲的持股比例，公司股东所享有的权益煤炭资源储量、产量和经济利益也将相应增加，同时也有助于公司进一步加强资源整合、增强资产协同，提升核心竞争能力及抗风险能力，实现可持续发展，符合公司及公司股东的长远利益

假期要闻汇总：美国启动对华加征关税复审程序，央行增加千亿专项再贷款

澳洲联储表示，有必要进一步加息，以达到CPI目标澳洲联储预计2022年的整体通胀率将达到6% ◎ 美国能源部5月2日在其官网宣布，将从两党基础设施法案中获得31.6亿美元，用于美国本土电动汽车电池制造业的发展 丨产业 ◎ 中国人民银行增加1000亿元专项再贷款额度，支持煤炭开发使用和增强煤炭储备能力。

Mysteel盘点：港口进口炼焦煤市场成交低迷 高报价煤种有所回调

【进口煤炭】28日海外炼焦煤市场稳中向好发展自2022年5月1日至2023年3月31日，对煤炭实施税率为零的进口暂定税率2018年-2021年我国分别进口量为2.8亿吨、2.99亿吨、3亿以及3.2亿吨，其中动力煤占比81%、炼焦煤占比17.1%我国煤炭主要进口国主要以澳大利亚、俄罗斯、蒙古国，印尼、美国、加拿大为主，除澳洲和印尼关税为0外，其他国家分煤种进口关税在3-6%不等。

Mysteel盘点：远期炼焦煤强势反弹 日环比涨幅达46美金以上

【进口煤炭】12日海运炼焦煤市场向好发展受国际市场动荡局势变化，欧洲、日本等国暂停采购俄罗斯煤，进而寻找新的替代性市场，为保证高炉正常生产，近期补库需求增加，市场活跃度增强，带动海外焦煤价格大幅上涨，其中澳洲PLV 报FOB 450.25美金，日环比涨46.25美金随着价格再度反弹，国内外价差再次拉大，国内暂时接货进入观望状态 港口炼焦煤方面，河北唐山等疫情逐步解封，以及当地焦化原料煤库存低位，港口市场交投氛围活跃度提高，鉴于市场向好发展，港口贸易报价依然坚挺，其中澳洲萨拉吉报3600-3700元/吨，俄罗斯K4主焦高灰报2800-2850元/吨，伊娜琳肥煤报2600元/吨左右。

Mysteel盘点：远期炼焦煤延续强势 较6日低点累计涨120美金

【进口煤炭】14日海运炼焦煤市场延续偏强格局受欧洲、日本等国暂停采购俄罗斯煤影响，终端采购纷纷涌向澳洲、印尼以及南非等市场，再次掀起市场抢购风潮，远期FOB报价继续上涨， PLV报506美金，日环比涨31美金，连续一周时间累计上涨120美金左右另外啊国内外价差再次拉大，国内贸易商采购心态明显谨慎，国内需求将暂时进入冷静期 港口炼焦煤方面，海外价格不断追高，港口资源继续向好发展，个别存在高价成交情况，现市场主流俄罗斯K4主焦高灰报2800-2850元/吨，伊娜琳肥煤报2600-2650元/吨。